拨开千年前的层层迷雾，眼前是一个建立了600年的王朝——商朝。现在商朝早就失去了建立之初的辉煌和活力，已经成为一个年老昏庸的老人。国家的最后一位王子是辛（沈荣钧饰），他足够聪明，能够拒绝谏言，并说了足够多的话来扮演错误的角色。他奢侈、奢侈、放纵和残忍。冀州侯素虎（田丰时）因封地之祸无法进贡，被商王讨伐。美丽至极的妲己（林黛饰）为了拯救父亲，决心用美貌勾引商王，让她抛弃政事走向灭亡。正如妲己所料，她美丽的外表让商王爱上了她，然后听了她的话。在妲己的诱惑下，残暴的君主变得更加恶劣，不仅屠杀了皇后，羞辱了大臣，还杀害了人民，戏弄了王子。不久之后，商朝终于迎来了灭亡的时刻，狼的烟雾从四面八方升起